joi, 8 februarie 2018

Randamente si comisioane fonduri de actiuni

Daca tot am facut research pt comisioane si randamente aferente fondurilor de pensie facultativa (Pilon 3) m-am gandit ca ar fi o idee interesanta sa fac acelasi lucru si pt fondurile ce investesc in actiuni.

Si iata datele si concluziile:




Nume Val ValPrimaZi ValUltimaZi Randament Chelt ComSub ComRas
Certinvest BET-FI Index RON 172.6 232.3 34.59% 2.90% 0% 0.50%
BT Index Austria ATX EUR 10 12.404 24.04% 2.06% 0% 0% > 360zile
BRD Index RON 130.2352 160.6632 23.36% 3.11% 0% 0.00%
Raiffeisen Romania Actiuni RON 45.7335 55.3443 21.01% 2.26% 5% 5.00%
Erste Equity Romania RON 102.4415 123.2613 20.32% 2.44% 2% 0.00%
OTP Avantis RO RON 9.2272 11.0794 20.07% 3.28% 5% 0.00%
BRD Actiuni A RON 153.5701 183.046 19.19% 2.38% 0% 0.00%
Certinvest XT Index RON 120.78 140.54 16.36% 3.60% 0% 0.50%
BT Index Romania ROTX RON 10.22 11.761 15.08% 2.04% 0% 0% > 360zile
BT Maxim RON 10.04 11.439 13.93% 3.24% 0% 0% > 360zile
Certinvest BET Index RON 137.43 155.48 13.13% 3.20% 0% 0.50%
BRD Actiuni E EUR 25 27.1738 8.70% 2.38% 0% 0.00%



In primul rand trebuie facuta precizarea ca valorile din coloanele ValPrimaZi, ValUltimaZi si, evident, Randament se refera la anul 2017.
A doua precizare este ca in coloanele AlteChelt, ComSub, ComRas sunt valorile actuale la data scrierii articolului, 08.02.2018.
A treia precizare este ca la comisioanele de subscriere si comisioanele de rascumparare, la unele fonduri, in prospect, NU SCRIE CLAR cat este comisionul acum, ci ca aceea e valoare maxima , si ca valoarea reala se poate afla luand legatura cu un consultant. Mie mi se pare acest lucru de o netransparenta grava, dar aceasta e doar parerea mea.

Acum, pt o buna intelegere, sa definesc si coloanele:
Nume - numele fondului
Val - Valuta
ValPrimaZi - VUAN in prima zi a anului (in care fondul a publicat VUAN)
ValUltimaZi - VUAN in ultima zi a anului (in care fondul a publicat VUAN)
Randament - randamentul fondului intre VUAN prima zi si VUAN ultima zi
Chelt - toate cheltuielile fondului, suportate de catre investitor, fara ComSub si ComRas
ComSub - comisionul de subscriere , platit de catre investitor chiar in clipa cand cumpara unitati de fond (se retine din suma platita la cumparare)
ComRas - comisionul de rascumparare, platit de investitor in clipa cand rascumpara\vinde unitatile de fond detinute (se retine din valoarea obtinuta la vanzare)

Ca si conzluzii: se observa ca randamentul fondurilor de actiuni este semnificativ mai mare decat suma comisioanelor (chiar si la cele care au comisioane foarte mari). Asa ar si trebui sa fie (ma refer la randamente) pt ca investind in fonduri de actiuni si riscul asumat este mare spre f mare, asa ca randamentul ar trebui sa fie la fel.
Dar aici trebuie precizat ca anul 2017 nu e chiar un an normal pt randamente, deoarece in 2017 actiunile au performat extraordinar de bine cam in toate pietele de pe glob. Ceea ce inseamna ca randamentele pot scadea (chiar drastic) in alti ani. Si, din pacate, din ceea ce am observat eu, in anii in care randamentele sunt mai mici (chiar mult mai mici) comisioanele raman la fel, iar , rar, scad foarte putin. (de obicei sunt eliminate sau reduse comisioanele de subscriere).

Nota de final:
acest articol are caracter pur informativ și prezintă opinii personale ale autorului. Articolul nu reprezintă o recomandare de investiții.

Niciun comentariu:

Trimiteți un comentariu

Va rog sa va treceti numele sau un pseudonim cand comentati, pentru a nu aparea cu "anonim". Multumesc!

Ultima postare

Sfarsit de 2022