Randamente si comisioane fonduri de obligatiuni

Similar cu articolul precedent, in care am facut o centralizare a comisioanelor si a randamentelor aferente fondurilor de investitii in actiuni, am facut un pic de research pt fondurile ce investesc in obligatiuni, adica pt cei ce au un profil mai conservator (am prieteni ce fug cand aud de actiuni) sau pt cei ce vor diversificare.

 Si iata datele si concluziile:

Nume	Val	ValPrimaZi	ValUltimaZi	Randament	Chelt	ComSub	ComRas
BT Euro Fix	EUR	10.01	10.056	0.46%	0.25%	0%	0%
BT Fix	RON	10.01	10.104	0.94%	0.36%	0%	0%
BT Obligatiuni	RON	17.43	17.713	1.62%	0.80%	0%	0%
BT Euro Obligatiuni	EUR	10.45	10.685	2.25%	0.80%	0%	0% > 30 z
Erste Bond Flexible Romania	EUR	11.5415	11.8785	2.92%	0.86%	max 1.5%	0%
Erste Bond Flexible Ron	RON	20.1169	20.4044	1.43%	1.20%	max 3.0%	0%
OTP Obligatiuni	RON	14.6803	14.9493	1.83%	1.22%	1%	0%
Carpatica Obligatiuni	RON	12.8176	13.1074	2.26%	1.22%	0%	0.10%
OTP Dolar Bond	USD	10.8516	11.0224	1.57%	1.23%	1%	0%
OTP Euro Bond	EUR	12.6518	12.8354	1.45%	1.33%	1%	0%
Stabilo	RON	12.7615	12.9131	1.19%	1.45%	max 1%	0%
NN Int'l Romanian Bond	RON	1760.24	1739.5	-1.18%	1.50%	0%	0%
Certinvest Obligatiuni	RON	29.17	29.78	2.09%	1.50%	0%	max 1%
BRD Obligatiuni	RON	164.6702	164.3705	-0.18%	1.83%	0%	0%

Coloanele sunt aceleasi ca in articolul precedent:

Nume - numele fondului
Val - Valuta
ValPrimaZi - VUAN in prima zi a anului (in care fondul a publicat VUAN)
ValUltimaZi - VUAN in ultima zi a anului (in care fondul a publicat VUAN)
Randament - randamentul fondului intre VUAN prima zi si VUAN ultima zi
Chelt - toate cheltuielile fondului, suportate de catre investitor, fara ComSub si ComRas
ComSub - comisionul de subscriere , platit de catre investitor chiar in clipa cand cumpara unitati de fond (se retine din suma platita la cumparare)
ComRas - comisionul de rascumparare, platit de investitor in clipa cand rascumpara\vinde unitatile de fond detinute (se retine din valoarea obtinuta la vanzare)

Valorile din coloanele ValPrimaZi, ValUltimaZi si, evident, Randament se refera, ca si la fondurile de actiuni din articolul precedent, la anul 2017.
A doua precizare este ca in coloanele AlteChelt, ComSub, ComRas sunt valorile actuale la data scrierii articolului, 14.02.2018.
A treia precizare este ca, similar fondurilor de actiuni, la comisioanele de subscriere si comisioanele de rascumparare, la unele fonduri, in prospect, NU SCRIE CLAR cat este comisionul acum, ci ca aceea e valoare maxima , si ca valoarea reala se poate afla luand legatura cu un consultant. Asa cum am spus si in articolul precedent, mi se pare un mod dubios si netransparent de a face business.

Ca si concluzii:

se observa ca randamentul fondurilor de obligatiuni este, cum era si de asteptat, infinit mai mic decat cel al fondurilor ce investesc in actiuni, dar asta vine la pachet si cu un risc mult mai mic. Desigur, problema se poate pune si invers: pt cei ce au aversiune la investitiile in actiuni o alternativa o reprezinta fondurile de obligatiuni, ce vin cu un risc mult mai mic, dar la pachet vin si cu un randament mult mai mic. Acum depinde cum vreti sa priviti lucrurile :).

Totodata si comisioanele sunt sensibil mai mici (asa cum ar fi si normal sa fie) decat la fondurile de actiuni, desi intalnim si aici comisioane de peste 1% (din activul net, ca sa fie clar) ba chiar ajungand pana aproape 2% la unul dintre fonduri...care, culmea (sau poate nu), a avut si randament negativ anul trecut...

Mai este de observat ca unele fonduri pastreaza in continuare politica paguboasa(pt investitor, nu si pt ele) de a percepe comision de subscriere....

Ca si concluzie generala este faptul ca aceste fonduri (unele dintre ele) sunt o alternativa mai buna decat clasicul depozit bancar, dar in niciun caz nu te imbogatesti investind in fonduri de obligatiuni :)

Nota de final:
acest articol are caracter pur informativ și prezintă opinii personale ale autorului. Articolul nu reprezintă o recomandare de investiții.